Enveloppes · supports · fiscalité
Le PER, l’assurance-vie, le compte-titres et le PEI sont des enveloppes. Le fonds euros, les unités de compte, les fonds et les ETF sont des supports. Les confondre conduit à comparer des solutions qui ne répondent pas aux mêmes objectifs.
01 · Retraite
Le PER individuel est une enveloppe destinée à constituer une épargne pour la retraite. Les versements volontaires peuvent, sous conditions et dans certaines limites, être déduits du revenu imposable. Cette économie immédiate doit toujours être comparée à la fiscalité de sortie et au besoin de liquidité.
Taux marginal d’imposition aujourd’hui et à la retraite, durée avant la liquidation, frais, choix entre rente et capital, cas de déblocage anticipé, clause bénéficiaire pour un PER assurantiel et articulation avec les autres actifs.
En savoir plus sur le PER
02 · Épargne & transmission
L’assurance-vie est un contrat permettant d’investir dans un fonds en euros et/ou des unités de compte. Elle offre une disponibilité par rachat, une fiscalité propre sur les gains et une clause bénéficiaire en cas de décès. Les unités de compte ne garantissent pas le capital.
Il faut comparer frais de versement, de gestion et d’arbitrage, qualité du fonds euros, profondeur de la gamme d’unités de compte, options de gestion, délais d’opération et solidité du parcours de souscription.
En savoir plus sur l’assurance-vie
03 · Liberté d’investissement
Le compte-titres permet de détenir une gamme large de titres et de fonds sans plafond légal de versement. Il n’offre pas le cadre fiscal successoral de l’assurance-vie ni la logique retraite du PER, mais il apporte davantage de souplesse d’accès et de disponibilité.
Compléter les enveloppes assurantielles, accéder à certains marchés ou supports non référencés dans un contrat, investir sans contrainte de blocage et organiser une poche disponible — avec une fiscalité des revenus et plus-values à intégrer.
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04 · Épargne salariale
Le PEI et le PER Collectif interentreprises permettent à une entreprise, dès un salarié, de partager la valeur créée. Intéressement, participation et abondement placés sont exonérés de cotisations sociales et, sous conditions, d’impôt sur le revenu. Cette efficacité doit toujours être comparée au blocage des sommes et aux frais.
Effectif et obligation de partage de la valeur, critères d’intéressement, enveloppe et mode de répartition, forfait social, niveau d’abondement, frais de tenue de compte, durée de blocage, cas de déblocage anticipé et éligibilité du dirigeant.
En savoir plus sur le PEI et le PER COL-IÀ l’intérieur des enveloppes
La disponibilité d’un support dépend du contrat ou du teneur de compte. Une thématique séduisante ne remplace jamais l’analyse du document d’informations clés, des frais, du risque et de la liquidité.
Support assurantiel dont la garantie dépend des conditions du contrat, parfois nette de frais de gestion.
Supports non garantis : OPC, ETF, immobilier, titres ou fonds thématiques selon le contrat.
Placements collectifs exposant à un indice, une zone, un style de gestion ou une thématique.
Information générale. L’adéquation d’une enveloppe et d’un support dépend de votre situation. Sources : Service-Public — PER et AMF — assurance-vie.